证券技术分析和基本面分析的区别

1. 证券技术分析和基本面分析的区别

相信很多小白在进入股市的时候，都会被告知要做好股市的基本面分析和技术面分析。但对于刚刚接触股市的小白来讲，对股市的基本面和技术面分析是难以理解的。下面就一起来看一下股市交易中，技术面分析重要，还是基本面分析重要！开始之前，不妨先领一波福利--机构精选的牛股榜单新鲜出炉，走过路过可别错过：【绝密】机构推荐的牛股名单泄露，限时速领！！股市的基本面分析股市的基本面分析主要是从影响股价变动的外在因素和内在原因出发，分析研究市场股价变动的一般规律。这样才能够为投资者作出正确决策，提供科学依据的分析方法。而基本面分析包含三个层次：宏观经济分析、行业分析和微观企业分析。通过股市基本面分析，不仅能够告诉我们目前市场的情况，还能够帮助投资者预测未来市场的发展，能够有效的预测经济的走势，但这并不意味着就是确切的市场价格。如果了解股市动态，掌握市场方向，点击下方链接即刻获取股市最新消息：股市资讯每日播报，建议收藏！二、股市的技术面分析技术面分析是应用于股市中，最简单的供求关系变化规律，通过寻找、摸索出一套分析股市、预测市场未来趋势的分析方法。在分析的过程中，要结合K线、均线、MACD、KDJ、支撑位、压力位等辅助方法，要综合运用。因此，在投资的过程中，大家应该综合考虑。在股市交易过程中，不管是技术面还是基本面，都应该兼顾，毕竟大家看中的是市场，只有综合分析，才能够判断股市市场未来的走势。对于小白来说，很难判断出股票的好坏，所以我特地给大家准备了诊股方法，哪怕你是投资小白，也能立刻知道一只股票的好与坏~【免费】测一测你的股票到底好不好？应答时间：2021-09-29，最新业务变化以文中链接内展示的数据为准，请点击查看

2. 股票技术分析和基本面分析的区别？

基本面是指上市公司的所有基本资料（即公司发行规模、价格，公司财务报表、公司股本结构、公司管理状况、公司主营业务经营状况等）；技术面是指对公司股票价格走势的K线图及各种参数图形的技术分析。如果是投资而且还是想获得更高的胜率，当然不能少了对于市场环境和买入标的分析，只不过我察觉到，大部分朋友都不晓得基本面分析，觉得基本面分析非常复杂不愿了解。其实没那么难，今天学姐就告诉大家基本面分析是怎么做的，这样抓住牛股就变得轻松了。开始之前，不妨先领一波福利--机构精选的牛股榜单新鲜出炉，走过路过可别错过：【绝密】机构推荐的牛股名单泄露，限时速领！！！一、 简单介绍 1、 基本面分析是研究影响股价因素的方法教科书使我们了解到，基本面分析的出发点是影响证券价格变动的敏感因素，证券市场的价格变动的一般规律的发现都需要分析和研究一齐上阵，使投资者能够了解到科学依据的分析方法并做出正确决策。换句话也就是说，影响股票价格有很多的因素，针对这些影响因素的解析，就是基本面分析。2、 基本面分析包括3个方面所以我们现在具体在研究什么呢？这3个方面是必不可少的，即宏观经济分析、行业分析和公司分析。很多同胞看到这三个成分就心慌意乱了，好像想要进行分析，必须要读完整套经济课程才行！这个时候不要着急，学姐给大家分享一下，怎么样从实战出发去分析。二、 如何进行基本面分析1、 宏观经济主要看政策和指标我们都懂，整体股市的好与坏，宏观经济学有很多的影响作用，像经济政策（货币政策、财政政策、税收政策、产业政策等等）和经济指标（国内生产总值、失业率、通胀率、利率、汇率等等）对股票市场的影响都是巨大的。但在现实情况下，一般都不去选择十全十美，不然容易因为小的利益而失去了大的利益，要重点关注核心变量，如一些反应市场流动性的宏观指标，是可以关注的，例如货币政策和财政政策（是否降息、降准以维持宽松）、汇率（是否提高以吸引外资进场）。这是因为在短期内，价格有所波动，更多的都会是供求关系所来决定，因此市场出现更低利率的情况，出现更加宽松的货币政策之时，市场流动性也是更为宽裕，买方的力量更强一些，这样就促使了股价上行。可以看看美股，虽然2021年疫情肆虐但毫不影响美股不断上涨，最大的根源在于美国持续实行宽松政策，2、 公司分析主要看行业、财务和产品无论行情好与坏，都会有跌跌不休的公司，可能是因为公司基本面存在一些问题。第一步要看的是所处行业，因为公司在行业没有竞争力，一荣俱荣一损俱损，产业趋势向上的行业，其中的企业盈利空间当然就比较大。行业未来的发展趋势不被看好，有所限制，连一家上市公司都比不过，自然就不值得我们关注了；还可以看行业属于哪一个阶段，有的行业已经到了生命周期中的成熟期或衰退期，典型的例子就是朝阳行业中的钢铁煤炭等；再就是看行业有没有政策支持，行业要是有了政策支持，肯定会有更好的发展。今年各大券商对于各行业的研究报告已经出炉，感兴趣可以点击领取：最新行业研报免费分享选择了一个好的行业之后，接下来就是对行业下的公司进行选择，这里我们主要从两个方向去分析：财务报表：了解公司的财务状况、获利能力、偿债能力、资金来源和资金使用状况，主要跟踪的财务数据有营业收入、净利润、现金流、毛利率、资产负债率、应收款、预收款、净资产收益率等。产品与市场：前者主要分析公司的品牌、产品质量、产品的销售量和生命周期；后者主要分析产品的市场覆盖率、市场占有率以及市场竞争能力。三、基本面分析的优劣势内容都说到这里了，朋友们应该是弄明白了基本面分析的优势，这是很系统的自上而下的分析方法，先是宏观，再是中观，最后是微观，可以帮我们把握市场的方向，而且我们还能挖掘出真正很有价值的公司。然而，其实任何一个分析方法，有自己的优势，劣势也是一定会具有的。基本面分析，它的劣势也十分显著，虽然学姐已经尽力为大家详细的分析了，但要真正入门还是有一定门槛的。在基本层面上来分析的话，是没有办法及时反映短期价格的过渡波动，因为短期来说，价格可能还受投资者交易情绪等影响，根据基本面的分析，看不出来这些。可能对于小白来说，还是很难判断出股票的好坏，不过没关系，我特地给大家准备了诊股方法，哪怕你是投资小白，也能立刻知道一只股票的好与坏：【免费】测一测你的股票当前估值位置？应答时间：2021-09-25，最新业务变化以文中链接内展示的数据为准，请点击查看

3. 比较证券投资分析中基本面分析与技术分析的优缺点

　　一、技术分析：
　　技术分析的优点是：利用各种资料，没有收集资料的痛苦，直观，客观，非主观性。
　　技术分析的缺陷：有一定的经验性，各种指标都是经过处理后的结果，处理后原始信息有所损失是必然的，有一定的滞后性，有时候会出现技术性陷，再加上不可能有完全相同的情况出现，出现的差异有可能会使投资者判断失误，另外如果大多数人都在使用同一种技术分析方法，这些技术方法的有效性也会打折扣。
　　二、基本面菲尼西
　　基本面分析的优点：在正常情况下，基本面分析重点放在行情大势上，不被日常的波动迷惑，结论明确，可靠性较高，指导性较强。
　　基本面分析的缺陷：搜集数据的能力有限，不可能完全掌握市场的供需关系。基本面数据和供求态势的结论是相对确定的，但是行情价格却是动态变化的，如何把握价格在顶部和底部运行时所处的不同阶段以及对应的基本面状况，对于没有受过专业训练的缺乏交易经验的人来说是一道难题。另外在交易中还会出现一些突发因素，超出已知的基本面之外的，有些事无法预测和量化的。

4. 证券投资学中，技术分析与基本分析的主要区别？

技术分析者认为，短期市场价格的趋势较长期价格趋势更为重要，在短期价格波动中，依据价格技术图表和指标，逢高卖出逢低吸纳可以赚取更大利润。基本分析派认为，只有主要趋势确认后才可以开始入市，买入后长期持有自己的优点和缺点，而外汇交易者如果能兼备两者而互补长短，则无往而不利。 


基本分析的优点主要是能够比较全面地把握证券价格的基本走势，应用起来相对简单。基本分析的缺点主要是预测的时间跨度相对较长，对短线投资者的指导作用比较弱；同时，预测的精确度相对较低。技术分析的优点是同市场接近，考虑问题比较直接。与基本分析相比，技术分析进行证券买卖的见效快，获得利益的周期短。此外，技术分析对市场的反应比较直接，分析的结果也更接近实际市场的局部现象。技术分析的缺点是考虑问题的范围相对较窄，对市场长远的趋势不能进行有益的判断。基本分析主要适用于周期相对比较长的证券价格预测、相对成熟的证券市场以及预测精确度要求不高的领域。技术分析适用于短期的行情预测，要进行周期较长的分析必须依靠别的因素，这是应用技术分析最应该注意的问题。技术分析所得到的结论仅仅具有一种建议的性质，并应该是以概率的形式出现。

5. 证券投资分析方法中基础分析与技术分析的主要区别和联系

基础分析一般叫基本面分析，认为股票价格取决于其内在价值。因此，分析的主要内容是公司的经营状况，产品的市场状况，未来上升空间，进而得出未来几年每股收益的情况，然后在市场认可的估值水平下给出股票的合理价格区间。
技术分析法是通过对股市行为本身的分析来预测股市价格的变化方向。技术分析方法的本质是一种经验模型，它解释行情变化原因的依据是经验模型内部建立起来的逻辑关系。具体地说技术分析主要是将股市往日有关价、量、时等日常交易资料，按照时间序列绘制成图形或图表，然后针对这些图形或图表进行分析研究，预测股市未来走势。

6. 股票基本面和技术面分析的区别和联系是什么

关于基本面与技术面两者之分，强弱之分，贵贱之别，实用之分，在投机市场讨论了很久了，各有各的说法。基本面有基本面的优势，技术面也有技术面的优势，但也各自有各自的缺陷。基本面与技术面的区别：

1、基本面分析，我们在选股的时候会犯错，在犯错时捡一些垃圾股，没有潜力的股票，没有价值的股票。技术面分析，按趋势划分，上升趋势操作，也就是顺势而为，下跌趋势不操作，或者较少的仓位操作，也就是顺势空仓。只要上升趋势确定，我们就要果断的杀入，就算错也要和市场一起错。只要下跌趋势确定，则建仓，果断空仓，哪怕再好的票也不能动心。

2、基本面侧重研究股票的价值，技术面侧重研究趋势，形态等。研究基本面的时候，研究股票的估值、公司是否具有成长性、公司是否有潜力等。而技术面研究时，研究突破点、起涨点、抄底、逃顶信号、以及捕获黑马等技巧。

3、基本面和技术面都是分析股票，选股的方法，有相结合的一部分，也有不同的一面。我们可以结合两者的优点，让其达到互补的效果，这样可以更大程度的提高我们买卖的成功率。学习这个不爱护就是为了再股市里获利。但很多人既做不到靠基本面去选股，选题材，选潜力股，也无法用技术面去抄底，逃顶，可谓是捡了籽麻丢了西瓜。不划算啊。这类人大多都是心态不好的，在操作上比较急躁的。没有按自己原本拟定的方法去做。

4、基本面分析，挑选一只低价股，有题材，公司效益好的股票买入，然后就是再这只股票拉高以后卖出，中途要多久的时间谁也不知道，只需了解我什么低价买入，然后什么价卖出，没有到理想的价位继续持有，只要这个公司基本面依然很好久继续持有。比如当年巴菲特买中石油，典型的基本面分析。技术面分析则，需要我们去把握好买点，卖点，有很多时间是无用的而且很考验人的心态的比如横盘整理的时候，技术面要求我们再最佳进场点买入，最佳出场点卖出，这对我们掌握技术面要求相当高。股市上的技术面相当多，比如：道氏理论、波浪理论、江恩理论等。

总之，基本面与技术面各有千秋，看我们如何去研判两者了，如果能利用好两者的特点，在股市中最重要的是掌握好一定的经验与技巧，这样才能作出准确的判断，新手在把握不准的情况下不防用个牛股宝手机炒股去跟着里面的牛人去操作，这样要省事多了，希望可以帮助到您，祝投资愉快！

7. 证券投资是数量分析重要还是基本面分析重要

你给的这个命题很大，我觉得对于每种方法，你至少有两个条件需要考虑：

1、你是否掌握了这个方法。
2、你所选用的这个方法是否适合你的所在的市场、投资的品种和资金规模。

为了严谨，我把你所说的数量分析泛化为统计套利、图标技术分析等一系列尝试通过程式化挖掘价格内部信息和其它可数量化（Quantify）信息的交易策略集合；把你说的基本面分析严格锁定为尝试通过挖掘财务报表等公开经营管理信息来做投资决策的交易策略集合。如果我的理解有谬误，欢迎指出。

请注意，按照我给的这个框架，数量分析也可以利用基本面信息，特别是那些可以数量化的基本面信息，但其特点是“程式化”，基本不做各个案例各自分析的考虑。而基本面分析大量进行个例分析。

对于第一点（是否掌握）：我觉得没有人可以否定，这两个流派都有大家，都有投资收益惊人的主体存在。基本面的巴菲特、林奇不必赘述，而数量化，根据我在美国观察的感受，文艺复兴（就是西蒙斯那家公司）、DE Shaw等顶级数量化对冲基金，也都是能保持长期盈利的。
当时一般人很难判断自己是否真的掌握一门技术的，基本面由于比较艰深，而且需要大量主观判断介入，一般投资者（特别是中国的股民）望而生畏，号称自己掌握了的人本身就不多。

但是对于数量分析，尤其是所谓的图标技术分析，由于很多是标准化的公式或者“图形”，比如金叉、死叉等等，一般投资者总觉得自己摸到了点门道，如果自己试验几次，也有盈利的话，就觉得自己真的会了。其实这个真的掌握差距很大，我不否认民间智慧，但是我想说说DE Shaw和文艺复兴的招聘标准，很简单，只有一句话：不管你是研究什么的，只要你是业内最好的，我们都会考虑。我很清楚的知道，文艺复兴有顶级的物理学家、数学家、统计学家，还有人类语言学家，历史学家、哲学家等你觉得跟数量分析没有关系的专业人士。比如人类语言学家，他们就参与利用微博（Twitter）上的数据流，进行自然语言识别，然后统计推断股市的变化（逻辑：人对市场的看法——》他们在Twitter上的发言，反过来，Twitter上的发言——》人对市场的看法——》人对于自己仓位的决策）。从这个标准来看，又有几个人真的符合标准呢？如果你真的对于数量分析精深到这个地步，我觉得获得超额收益只是时间问题。

对于第二点（是否适合），我提到了三点，市场、品种和资金规模。这里不展开，尽量简单的说。基本面分析主要适用于并购、重组和股票、债券投资等基本资产种类，这个相信也是大家的共识。

对于数量化分析来说，差异很大，你可以用KDJ、MACD等等去判断大盘之流，也有美国这边的主流主要应用数量化分析到衍生产品（期权、期货、互换等等）上（当然也有很多是投资股票、债券的）。

之所以大量用在衍生产品上，我觉得可以这样来理解，衍生产品本身对应的资产的价格，其运行相当于行星公转，而衍生产品相当于此行星众多的卫星。因此你可以通过行星的速度（资产价格）去计算对应的卫星（衍生产品）价格，这是一个相对速度。理论情况下，卫星的速度相对于行星的速度有一个较稳定的关系，如果这个关系破坏（或破坏到一定程度）了，这个卫星相对于其它众多卫星的相对速度也改变了，这被认为是不合理的，因此会存在套利机会。而数量化的交易对于侦查这种大量相对速度的变化，具有先天性的优势。而且这个决定这个相对速度，比决定行星的绝对速度（资产价格）来说有数学关系得多。

中国本身衍生产品就很少，股指期货也是刚刚开放，而期权更是数量少的可怜，这种方法在国内应用价值有限。加上对于股票做空的高门槛，因此我觉得数量化分析在中国这个市场本身就有先天性不足。

在美国，数量化分析尤其强调对冲。所谓对冲，通俗的讲，就是采用某些金融产品，把你原有资产组合的风险转移、或者减少。这里的“某些金融产品”，以衍生产品为主。风险减少的代价是你的最大绝对收益会要削弱。这也对于市场金融产品的丰富度、流动性有着非常高的要求。同时，虽然每一单绝对收益小了，但是很多对冲基金采用高杠杆来弥补，这也很难在国内市场实现。

至于资金规模，我认为如果你是小额资金，那么基本面分析和图标类技术分析，都没有问题，完全看你的兴趣。如果要应用严谨的数量化分析，考虑对冲、做空等等因素，资金量不能太小。如果太大，可能由于一单交易量太大，也许这个世界上没有一个市场的流动性可以满足你的要求。所以美国大规模的基金，很多是共同基金（类似于国内的公募基金），做基本面为主，如果是数量化的，也是分仓后应用于多个不同的市场和策略，防止单个基金对市场冲击太大导致原本的策略无法生效。尤其是对于高频交易（一秒钟交易数单），一般都是具有交易所席位资格的基金公司才会考虑接入，不然高额的交易费用完全不可行。

最后：如果你觉得自己掌握了一种，并且找到了适合的市场、品种，更好的是，你有对应的资金规模，我觉得你如何选择都会成功。反之，只能说赢面<50%。

我个人的建议是，对于个人投资者，如果不是职业投资人，可以考虑买指数，或者杠杆类指数基金，长期持有，如果中国股市长期是趋向理性的话，至少你可以稳定的分享中国经济成长的红利。如果追求一定的超额收益，可以考虑买基金。如果坚持要自己操盘，那一定做好风险控制。

8. 证券投资技术分析与基本分析的关系

技术分析和基本面分析是证券投资最基本的两大流派。
基本面分析主要是分析影响目标品种的价格的各个因素，包括公司的经营业绩、公司主营业务产品的供求变化、政府的法律法规、自然灾害和行业变化等等情况。
技术面分析是借重过去的价格K线和其他技术指标，建立一个数学模型来分析将来的一个价格波动。技术面分析的理论基础是三大基本假设：市场行为包容一切信息、价格运行是呈趋势性的和历史可以重演。
两者相辅相成，综合运用。